Ποια είναι τα «βαριά» ονόματα που μπήκαν στην Εθνική Τράπεζα

08:20 9/5/2014 - Πηγή: Matrix24

BlackRock, Pimco, York Capital, Fidelity, Norges Bank, o G. Sorros καθώς και το κρατικό ταμείο του Άμπου Ντάμπι αποτελούν ορισμένα μόνο από τα «βαριά» ονόματα της διεθνούς επενδυτικής κοινότητας που συμμετείχαν στην αύξηση του μετοχικού κεφαλαίου της Εθνικής Τράπεζας που ολοκληρώθηκε χθες.

Η

έκδοση, ύψους 2,5 δισ. ευρώ, υπερκαλύφθηκε πάνω από 2 φορές ωστόσο η ποιότητα των επενδυτών ήταν αυτό που σύμφωνα με τη διοίκηση της ΕΤΕ κάνει τη μεγάλη διαφορά.

Τρία είναι τα βασικά σημεία που δημιουργούν μεγάλη ικανοποίηση στη διοίκηση της τράπεζας:

1) Η αύξηση της Εθνικής αποτελεί την μεγαλύτερη από όλες τις συστημικές τράπεζες. Το σύνολο της αύξησης της ΕΤΕ διοχετεύθηκε σε εκατοντάδες θεσμικά χαρτοφυλάκια και επενδυτικά σχήματα. Στην περίπτωση της Eurobank το ποσό ήταν υψηλότερο (2,86 δις.) ωστόσο περίπου τα μισά ήταν από ομάδα στρατηγικών επενδυτών οι οποίοι είχαν πραγματοποιήσει due diligence.

2) Η αύξηση της ΕΤΕ πραγματοποιείται με την υψηλότερη αποτίμηση. Η τιμή προς την λογιστική αξία της τράπεζας διαμορφώθηκε στο 1,24 έναντι κοντά στο 1 των άλλων μεγάλων τραπεζών.

3. Με την ολοκλήρωση της αύξησης η ΕΤΕ θα έχει τη δεύτερη υψηλότερη συμμετοχή ιδιωτών στο μετοχικό της κεφάλαιο. Συγκεκριμένα η συμμετοχή ιδιωτών ανέρχεται στο 43% έναντι 67% της Eurobank, 33% της Πειραιώς και 30% της Alpha Bank.

Αργά χθες το απόγευμα συνεδρίασε το Δ.Σ. της Εθνικής Τράπεζας και σύμφωνα με πληροφορίες ο διευθύνων σύμβουλος του ομίλου κ. Αλέξανδρος Τουρκολιάς δεν έκρυψε τη μεγάλη ικανοποίησή του για την ποιότητα των επενδυτών που συμμετείχαν στη διαδικασία και το μέγεθος της ζήτησης για την αύξηση. Η τιμή διάθεσης των νέων μετοχών διαμορφώθηκε στα 2,2 ευρώ που αντιστοιχεί στο 1,24 της λογιστικής αξίας της Εθνικής. Με την ολοκλήρωση της αύξησης κεφαλαίου η Εθνική Τράπεζα πραγματοποιεί ένα μεγάλο βήμα για την αποδέσμευσή της από το Ταμείο Χρηματοπιστωτικής Σταθερότητας (ΤΧΣ). Μετά την έκδοση των νέων μετοχών το ποσοστό συμμετοχής του ΤΧΣ θα συρρικνωθεί στο 57% από 84% σήμερα. Αύριο Σάββατο θα πραγματοποιηθεί η έκτακτη Γενική Συνέλευση των μετόχων της τράπεζας η οποία θα κληθεί να εγκρίνει την αύξηση κεφαλαίου και την τιμή διάθεσης των νέων μετοχών. Δεδομένου ότι το 84% των μετοχών (πριν την αύξηση) βρίσκεται στον έλεγχο του ΤΧΣ η έγκριση της αύξησης θεωρείται δεδομένη.

Σημειώνεται ότι πέραν της αύξησης κεφαλαίου ύψους 2,5 δισ. ευρώ η Εθνική θα εξασφαλίσει επιπλέον 1,04 δισ. ευρώ μέσω του προγράμματος ενεργειών που κατέθεσε στην ΤτΕ και το οποίο έγινε αποδεκτό. Με τα κεφάλαια αυτά αφενός θα καλύψει τις κεφαλαιακές ανάγκες ύψους 2,183 δισ. ευρώ όπως προσδιορίστηκαν από το stress test και παράλληλα θα έχει τη δυνατότητα να υποβάλλει αίτηση για την αποπληρωμή των προνομιούχων μετοχών του ελληνικού δημοσίου ύψους 1,35 δισ. ευρώ.