Στην τελική ευθεία για τη δημιουργία του 5ου τραπεζικού πυλώνα

16:47 22/7/2024 - Πηγή: Emea.gr

Στην τελική ευθεία για την εφαρμογή του μπαίνει το πλάνο της δημιουργίας του 5ου τραπεζικού πυλώνα, που εκτιμάται ότι θα έχει ολοκληρωθεί πριν την εκπνοή του 2024. Η εφαρμογή του σχεδίου, περνά μέσα από τη συγχώνευση της Attica Bank και της Παγκρήτιας Τράπεζας, της εξυγίανσης των δύο τραπεζών με πώληση των Μη Εξυπηρετούμενων Δανείων των δύο τραπεζών

μέσω του «Ηρακλής ΙΙΙ» και της αύξησης μετοχικού κεφαλαίου για τη νέα τραπεζική οντότητα.

Η ΑΜΚ θα καλύψει τις ζημίες από την πώληση των «κόκκινων δανείων» των δύο τραπεζών και ταυτόχρονα θα εισφέρει νέα κεφάλαια για την ανάπτυξή τους, ώστε να αυξηθούν τα παρεχόμενα δάνεια στην ελληνική αγορά, προς ιδιώτες και επιχειρήσεις –ειδικά σε ΜμΕ- και παράλληλα να τονωθεί ο ανταγωνισμός που οδηγεί σε καλύτερους όρους δανεισμού στην ελληνική οικονομία.

Είναι εγχείρημα μοναδικό, καθώς με μία κίνηση εξυγιαίνει ταυτόχρονα τις δύο τράπεζες και ενώνει τις δυνάμεις τους και τα χαρτοφυλάκιά τους δημιουργώντας κρίσιμο μέγεθος και παρουσία με καταστήματα σε όλη την Ελλάδα. Δημιουργεί δηλαδή μία νέα τράπεζα με διψήφιο αριθμό καταθέσεων 10 δισ. ευρώ, «καθαρά κεφάλαια» με κεφαλαιακό δείκτη 15% με μηδενικό αναβαλλόμενο φόρο και Μη Εξυπηρετούμενα Δάνεια κάτω του 3% στα ευρωπαϊκά επίπεδα.

Η νέα τράπεζα, με ένα νέο όνομα χωρίς γεωγραφικούς προσδιορισμούς γιατί θα έχει ισχυρή παρουσία καταστημάτων σε όλη την Ελλάδα –μια και θα υπάρξει και rebranding όπως ανέφερε στη Γενική Συνέλευση των μετόχων της Attica Bank η CEO Ελένη Βρεττού- θα είναι έτοιμη να εξυπηρετήσει με τον καλύτερο τρόπο επιχειρήσεις και πολίτες.

Να σημειωθεί, ότι το σημαντικό αυτό έργο της δημιουργίας ενός νέου μεγάλου τραπεζικού πυλώνα από δύο μικρότερες τράπεζες που είχαν μεγάλο βάρος Μη Εξυπηρετούμενων Δανείων και έλλειψη κεφαλαίων, αλλά και την απορρόφηση κι άλλων μικρών τραπεζών όπως η HSBC Ελλάδος και η Συνεταιριστική Κεντρικής Μακεδονίας θα έχει ολοκληρωθεί σε περίπου ενάμιση χρόνο.

Η συμφωνία που ανοίγει το δρόμο

Με τη συμφωνία των δύο μεγαλύτερων μετόχων του ΤΧΣ και της Thrivest, έχει ανοίξει ο δρόμος για τις επόμενες ενέργειες που οδηγούν στις τιτλοποιήσεις με εγγύηση του Ηρακλή η οποία θα προχωρήσει σύμφωνα με τις διαθέσιμες πληροφορίες ακόμα και πριν την εκπνοή του Ιουλίου, με επίσημο αίτημα ένταξης στις εγγυήσεις, ενώ υπολογίζεται ότι η νομική συγχώνευση των Attica Bank και Παγκρήτιας Τράπεζας, θα είναι έτοιμη μέχρι το τέλος Σεπτεμβρίου. Μέχρι το τέλος του έτους οι δύο τράπεζες με βάση το χρονοδιάγραμμα θα προχωρήσουν στην ΑΜΚ και θα συγχωνευτούν.

Με βάση τη συμφωνία ΤΧΣ και Thrivest για την αύξηση μετοχικού κεφαλαίου που προβλέπει την εισφορά της Παγκρήτιας Τράπεζας από πλευρά των ιδιωτών μετόχων για να γίνει η απορρόφησή της, υπολογίζεται ότι θα απαιτηθούν κεφάλαια 675,1 εκατ. ευρώ για την ΑΜΚ, που θα γίνει με δικαίωμα προτίμησης των παλαιών μετόχων. Από αυτά, τα 475,10 εκατ. ευρώ, θα καταβάλει σε μετρητά το ΤΧΣ και 200 εκατ. ευρώ θα καταβάλει ο ιδιώτης μέτοχος δηλαδή η Thrivest.

Ωστόσο, υπάρχει η δυνατότητα επίσης για έκδοση warrants ποσού έως 60 εκατ. ευρώ που ανεβάζει το συνολικό νούμερο σε αυτή την περίπτωση στα 735 εκατ. ευρώ.

Μετά από αυτά το ΤΧΣ θα έχει ποσοστό έως 35% στη νέα τραπεζική οντότητα και η Thrivest το 50% και μία μετοχή, αλλά το ποσοστό μπορεί να αυξηθεί έως και το 58,5% σε περίπτωση που ο ιδιώτης μέτοχος επενδύσει μεγαλύτερο ποσόν από 200 εκατ. ευρώ.

Της συμφωνίας των μετόχων προηγήθηκε η αξιολόγηση της DBRS που έχει υπολογίσει τη λογιστική αξία στα Μη Εξυπηρετούμενα Δάνεια της Attica Bank, στα 2,3 δισ. ευρώ. Στα 1,37 δισ. ευρώ, υπολογίζεται η αξία των ΜΕΑ της Παγκρήτιας Τράπεζας.

Τα χαρτοφυλάκια των ΜΕΑ θα πάρουν τις εγγυήσεις του «Ηρακλή ΙΙΙ» και θα τιτλοποιηθούν εξυγιαίνοντας τις τράπεζες, επιστρέφοντας ένα μικρό μέρος από την πώλησή τους σε funds, αλλά ανοίγουν ζημίες στα κεφάλαια των τραπεζών, αφού δεν θα εισπραχθούν στο 100% οι οποίες υπολογίζονται περίπου στα 400 εκατ. ευρώ για την Attica Bank και σχεδόν στο αντίστοιχο ποσό και για την Παγκρήτια.

Να σημειωθεί ότι η Thrivest των κ.κ. Εξάρχου, Καϋμενάκη και Μπάκου είχε συμμετάσχει στην αύξηση μετοχικού κεφαλαίου (ΑΜΚ) της Παγκρήτιας Τράπεζας τον Οκτώβριο του 2022 όταν και ανέλαβε τον έλεγχό της. Στην συνέχεια, το 2023, τόσο απευθείας όσο και μέσω της Παγκρήτιας Τράπεζας, εισήλθε στο μετοχικό κεφάλαιο της Attica Bank.

Να σημειωθεί ότι η Thrivest έχει επενδύσει συνολικά μέχρι σήμερα 140 εκατ. ευρώ στις δύο αυτές τράπεζες και μάλιστα, όταν αντιμετώπιζαν σοβαρά προβλήματα, διαφυλάσσοντας την ελληνική οικονομία από τις επιπτώσεις μίας τυχόν κατάρρευσης.  Με τη συμμετοχή στη νέα αύξηση μετοχικού κεφαλαίου της νέας τράπεζας, η Thrivest θα είναι ο μεγαλύτερος ιδιώτης επενδυτής στο ελληνικό τραπεζικό σύστημα.